【音频版】2023年5月23日金十期货早餐（周二）

【期货早高峰-音频版】宏观要闻1. 中国央行将一年期和五年期贷款市场报价利率（LPR）分别维持在3.65%和4.30%不变。2. 5月22日，商务部部长王文涛在上海主持召开座谈会，听取美资企业在华经营情况以及对我持续优化营商环境的意见建议。王文涛强调，中美两国经济深度融合，双方在相互尊重，互惠互利的基础上开展经贸合作，符合两国和两国人民的根本利益，也有利于整个世界。中方将继续欢迎美资企业在华发展，实现共赢。3. 美国众议院议长麦卡锡称，（当地时间）周一上午与白宫谈判代表就债务上限问题进行的讨论富有成效，还没有达成协议，但称周一或者周二都可能达成协议 。全球期货市场异动1.COMEX黄金期货收跌0.4%报1973.7美元/盎司，COMEX白银期货收跌1.12%报23.79美元/盎司。2. 国际油价集体收涨，美油7月合约涨0.6%报72.12美元/桶，布油7月合约涨0.56%报76美元/桶。 3. 伦敦基本金属多数收跌，LME期铜跌1.32%报8142.5美元/吨，LME期锌跌2.16%报2425.5美元/吨，LME期镍涨0.01%报21280美元/吨，LME期铝跌0.88%报2263.5美元/吨，LME期锡跌1.79%报24995美元/吨，LME期铅跌0.02%报2093美元/吨。4. 芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约集体收涨，大豆期货涨2.52%报1340.25美分/蒲式耳；玉米期货涨2.89%报570.5美分/蒲式耳，小麦期货涨0.08%报605.5美分/蒲式耳。5. 国内期货夜盘收盘多数下跌，纯碱跌超4%，苯乙烯跌逾3%，玻璃、菜籽油等跌逾2%，铁矿石、短纤等跌超1%；菜粕涨超2%，白糖、豆粕等涨逾1%。基本金属期货多数收跌，沪锡跌1.63%，沪锌跌1.05%，沪铜跌0.52%，沪铅跌0.45%，沪铝跌0.3%，不锈钢跌0.17%，沪镍涨0.25%。 黑色系热点资讯1. 中钢协表示，4月份全国粗钢日产量与3月份基本持平，从5月上旬的生产情况看，虽环比有所下降，但仍保持较高水平。房地产业持续下行对钢材消费量影响较大，制造业和基建用钢增长也有所放缓。钢铁企业应充分分析供需形势，主动采取措施维护钢材市场平稳运行。2. Mysteel关于《介休市全面关停炭化室高度4.3米焦炉工作方案》涉及产能调研：此次涉及关停焦炉产能156万吨，将严格按照文件执行于今年十月底关停；后续新增产能共计252万吨，包括2座6.78米侧装捣固焦炉以及1座6.25米焦炉，预计将于今年8月左右出焦。3. 上期所发布通知，自2023年5月24日交易（即5月23日晚夜盘）起，螺纹钢期货RB2405合约交易手续费调整为成交金额的万分之三，日内平今仓交易手续费调整为成交金额的万分之三。4. 据Mysteel，5月15日—5月21日中国47港铁矿石到港总量2291.9万吨，环比减少279.6万吨；中国45港铁矿石到港总量2170万吨，环比减少232.8万吨。5. 据Mysteel，5月15日—5月21日澳洲巴西19港铁矿发运总量2502.0万吨，环比增加174.2万吨。澳洲发运量1838.2万吨，环比增加131.3万吨，其中澳洲发往中国的量1568.5万吨，环比增加124.8万吨。6. 据Mysteel获悉，甘其毛都口岸前四个月过货量超预期完成，为保障年度过货量平稳增长，5月22日境外装车减少，受此影响短盘运费上涨至125-135元/吨，短期内或将对蒙煤价格形成支撑。农产品热点资讯1. 农业农村部最新农情调度显示，目前我国西南地区夏收冬小麦收获近六成，湖北零星开始收获。2. 据国家发改委数据，截至5月17日，全国生猪出场价格为14.40元/公斤，较5月10日下跌0.83%；主要批发市场玉米价格为2.78元/公斤，较5月10日下跌1.42%；猪粮比价为5.18，较5月10日上涨0.58%。3. 郑商所发布公告，经研究决定，调整菜油、菜粕、棉花等品种适用按品种方式申请一般月份套期保值持仓额度。自2023年5月25日起，非期货公司会员或者客户可以按品种方式或合约方式申请上述品种的一般月份套期保值持仓额度。自2023年6月30日结算时起，非期货公司会员或者客户开始使用按品种方式申请的上述品种套期保值持仓额度，停止使用按合约方式申请的套期保值持仓额度。4. 据Mysteel，截至2023年5月19日（第20周），全国重点地区棕榈油商业库存约60.16万吨，较上周减少6.66万吨，降幅9.97%。5. 据南部半岛棕榈油压榨商协会（SPPOMA）数据显示，2023年5月1-20日马来西亚棕榈油单产增加17.11%，出油率增加0.22%，产量增加18.5%。6. 据Wind数据，截至5月22日，全国进口大豆港口库存为667.219万吨，5月15日为668.969万吨，环比减少1.75万吨。7. 国际糖业组织（ISO）周一表示，下调2023/2023年度全球糖供应过剩量预估至85万吨，大幅低于2月季度报告预测的过剩415万吨。预计全球糖产量为1.7736亿吨，低于之前预估的1.8043亿吨；预计消费量增加23.3万吨至1.7651亿吨。8. 美国农业部发布的出口检验周报显示，截至2023年5月18日当周，美国大豆出口检验量为155051吨，对中国（大陆地区）装运量为7223吨，当周美国对华大豆出口检验量占到该周出口检验总量的4.66%；美国玉米出口检验量为1323117吨；对中国（大陆地区）装运量为315380吨，当周美国对华玉米出口检验量占到该周出口检验总量的23.84%。9.美国农业部（USDA）公布的每周作物生长报告显示，截至5月21日当周，美国大豆播种率为66%，市场预期为66%，去年同期为47%，此前一周为49%，五年均值为52%。美国玉米播种率为81%，市场预期为82%，去年同期为69%，此前一周为65%，五年均值为75%。能源化工热点资讯1. 有投资者在互动易平台向远兴能源提问“网传贵公司大量资金参与期货套期保值，故意说出生产成本，导致纯碱期货崩盘跌势，新项目还没生产，就导致期货价格偏离现货价格30%以上？贵公司有没参与？面对纯碱期货价格跟现货价格都能偏离30%，你认为这个纯碱期货市场正常吗？”远兴能源在互动易回复称，公司未参与纯碱期货相关业务。2. 印度政府周一公布的数据显示，4月印度原油进口量同比下降8.3%，至1980万吨，因石油产品出口下降，炼油商控制了开工率。3. 据市场消息，由于季节性维护，俄罗斯本月炼油厂的原油使用量有所减少，但供应下降幅度太小，无法证明该国已全面实施其承诺的减产。数据显示，5月1日至17日，俄罗斯炼油厂日均产量降至534万桶，这比2月的水平减少了约37.2万桶/日。4. 根据克里姆林宫的一份声明，俄罗斯总统普京下令政府对现有指标进行微调，并建立新的指标来计算用于税收目的的油价，以减少对全球原油价格的折扣。金属热点资讯1. 据SMM，目前工业硅市场价格已跌破多地区成本，截止昨日，工业硅北方产区4-5月减产停炉的矿热炉总数为24台，其中新疆地区减产炉数最多。2. 国际铝业协会（IAI）公布的数据显示，2023年4月份全球原铝产量为562.8万吨，去年同期为560.9万吨，前一个月修正值为581.3万吨。4月原铝日均产量为18.76万吨，前一个月为18.75万吨。预计4月中国原铝产量为331.5万吨，去年同期为331.3万吨，前一个月修正值为342.6万吨。3. 美联储布拉德表示，美联储将不得不提高政策利率，今年或许还需要再加息50个基点；预计今年还将加息两次。近几个月来，核心通胀指标并没有发生太大变化。夸夸“期”谈——品种交易逻辑大揭秘！1. 甲醇仍处于累库的初期阶段，后续仍将“跌跌不休”？光大期货分析认为，昨日甲醇在化工板块中跌幅明显偏大。从背后逻辑来看，鉴于尿素、纯碱等煤化工同步走弱，甲醇下跌更多在于煤炭成本端的下移。神华外购继续调降，对市场情绪有所打压。大秦线春检结束，日均运量快速恢复至125万吨左右，环渤海港口地区煤炭库存高位，内地电厂累库同样超出预期，而需求难以形成有效承接，煤价或存在继续下调的空间，对于甲醇的成本端支撑将进一步走弱。供需层面来看，伊朗的甲醇装船量仍然偏高，后续到港高位运行，港口库存或逐渐兑现累库预期，且进入6月后累库速度或进一步加快，伴随着国内新装置投产，供给层面趋于宽松。新兴下游方面，兴兴与盛虹停车将对需求形成较大的打压，传统需求尚处淡季，难以拉动消费。因此甲醇目前仍处于累库的初期阶段，价格仍存在下跌驱动，继续偏弱对待。2. 郑糖再破前高，多头情绪高涨！短期还有多少上涨空间？新湖期货分析认为，昨日郑糖期货多头情绪高涨，资金带动盘面上涨。基本面看，国际食糖供需情况维持紧平衡状态，但考虑到厄尔尼诺事件可能性不断增加，各主产国新季产量预期受到影响。国内食糖本榨季存在供需缺口，但由于配额外内外价差过大，前期国内进口买船几乎停滞，4月食糖进口量同比下降82.3%，对后期进口产生一定压力，目前看原糖大幅回调的可能性很低，后期国内食糖补充或依赖政策支持或被动接受高价买船。市场情绪来看，前几周多空力量博弈，郑糖期货主力合约在6750-6950元/吨区间横盘一段时间，郑糖调整后再次突破，资金大量返场带动盘面上涨，预计短期内多头情绪将会延续，基本面支撑下，预计二、三季度或仍有上升空间。但此过程中，需要注意可能突发的政策性影响。今日重要期货数据和事件一览：1. 5月23日，Unica公布5月上半月中南部甘蔗压榨量、中南部糖产量。此前公布的4月下半月中南部甘蔗压榨量为2100.3万吨，同比减少12.54%；糖产量为98.9万吨，略微不及市场预期，同比增加5.85%，低于141.5万吨的五年均值水平。关注此次产量变化。2. 5月23日，MPOA公布5月1-20日马棕油产量预估。马来西亚4月1-30日棕榈油产量预估减8.33%，其中马来半岛减6.1%，马来东部减少11.35%，沙巴减11.71%，沙捞越减10.06%。