周五A股早餐汇：马斯克透露Optimus机器人产能受限主因

【行情回顾】1、昨日三大指数集体收跌，截至收盘，上证指数跌0.92%，深证成指跌1.06%，创业板指跌0.99%。2、两市成交额7856.2亿元，北向资金合计净买入3.47亿元。3、盘面上，零售、电商股掀涨停潮，餐饮旅游、预制菜、钴金属、锂矿、房地产、减速器、建材、磷概念等板块也涨幅居前。人工智能概念股走低，CPO概念、存储芯片、算力概念领跌；信息安全、汽车电子、数据要素、游戏、芯片等板块也跌幅居前。两市超4000只个股下跌。【要闻盘点】宏观新闻1、习近平主持召开中央财经委员会第二次会议强调，切实加强耕地保护，全力提升耕地质量，稳步拓展农业生产空间。2、国家发改委表示，近期将推出促进民营经济发展若干举措，制定印发促进民间投资的政策文件。行业新闻1、为推动银发经济发展壮大，国家发改委公开征集“推进银发经济发展”的有关意见建议。2、网传“中国将向教培公司发放牌照恢复课外辅导”，7月20日，中国民办教育协会官微辟谣称，此信息纯属谣言，系别有用心之人恶意反复炒作。3、据山东省交通运输厅官微消息，针对媒体反映山东莱荣高铁有关施工质量问题，山东省交通运输厅高度重视，已成立调查组，将会同有关方面全面调查核实，依法依规处理。4、国家烟草专卖局办公室印发关于推动出口电子烟产品质量保证体系建设的指引的通知。其中提出，确保出口电子烟原料采购、产品生产、存储、运输过程持续符合相关法律法规和质量安全要求。5、工信部等五部门发布关于征集虚拟现实先锋应用案例的通知，组织开展2023年度虚拟现实先锋应用案例征集工作。6、中国奶业协会发布《中国奶牛种业战略发展意见》，其中提出，培育具备国际竞争力的现代奶牛种业龙头企业1-2家。7、日前，华南某地证监局传达了公募基金行业费率改革工作相关要求的通知，通知包括合理调降公募基金的证券交易佣金费率等方面。公司新闻1、赣锋锂业：子公司拟投建锂电池生产项目，一期投资不超60亿元。2、中马传动：公司新能源汽车减速器收入规模极小且盈利能力较弱。3、华西股份：实际控制人拟发生变更。4、杰美特：正在筹划收购一家同行业公司股权的事项。5、中央商场：近期股价涨幅较大，存在非理性炒作风险。6、华是科技：公司脉冲光纤激光器光模块不涉及CPO产品研发。7、中山润田：姚振华到中炬高新调研被拒之门外。8、昆仑万维：股东李琼累计减持3%公司股份，子公司拟设立钒电池电解液制造合资公司。【机会参考】黑海倡议中止或引发粮食安全问题，有望带动磷肥进入补库周期近日据联合国报道，俄罗斯决定中止执行黑海倡议，并撤销对黑海西北部航行的安全保障。黑海倡议允许乌克兰从黑海“海上人道主义通道”向世界各地出口谷物和其他食品，倡议中止可能会导致全球粮食供应收缩，玉米和小麦期货价格均已出现大幅上涨。此外，上半年磷肥供求关系得到明显改善，行业去库顺利，而粮食安全问题有望带动磷肥进入补库周期，进而带动磷化工景气度上行。在我国，磷肥生产消纳接近七成以上的磷矿石，磷肥企业开工率的增长将有效提振磷矿石的需求，而磷矿石作为磷化工产品价格的“锚”，产品价格的提升将带动磷化工行业景气度上行。可留意黑海倡议后续进展，关注相关磷化工公司。马斯克表示Optimus机器人产能受限主因是缺乏执行器在特斯拉财报电话会议上，马斯克提及目前为止已经制作了大约10个Optimus机器人，产能受限的原因主要是缺乏现成的执行器。执行器是机器人的核心部件，决定着机器人的负荷和精度。机构人士预计Tesla Optimus旋转执行器方案为：永磁无刷电机+谐波减速器+抱闸+双编码器+力矩传感器+轴承。预计人形机器人对执行器的需求弹性排序为：行星滚柱丝杠>谐波减速器>行星滚珠丝杠>滑动丝杠>轴承。根据特斯拉AIDAY展示信息，特斯拉人形机器人Optimus全身共28个关节执行器，均为电机驱动方案。机构推测其同样分布在各个关节执行器附近。 由此，对微特电机及执行器的需求将大幅增加。国产产业链在降本和规模生产上全球领先，有望充分受益机器人市场的爆发。【重要日历】